基金复合增长率是什么?

复合增长率的计算公式为:(现有价值/基础价值)^(1/年数) - 1

复合增长率是每年以上一年增长后的数据作为下一年计算的基数,而平均增长率则是以总增长率直接除以年数。

从复合增长率的目的可知,它是为了描述一个投资回报率转变成一个较稳定的投资回报所得到的预想值。我们可以认为CAGR平滑了回报曲线,不会为短期回报的剧变而迷失。

因此,当基金处于成长期或者爆发期导致变化很大时,基金的复合增长率可以让投资人能够以更加长远的目光来看待这只基金的潜力和预期。


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